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# 📊 Análise Técnica Financeira - Contrato de Empréstimo Pessoal
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## 1. Identificação do Contrato
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| Característica | Valor |
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| **Tipo** | Empréstimo Pessoal |
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| **Sistema de Amortização** | **PRICE (Tabela Francesa)** |
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| **Credor** | WANNA |
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| **Período** | 05/06/2025 a 05/04/2030 |
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| **Prazo** | 59 meses (~5 anos) |
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## 2. Valores do Contrato
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| Item | Valor |
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|------|-------|
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| **Capital Financiado (PV)** | €5.438,90 |
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| **Total de Juros** | €1.538,17 |
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| **Valor Total do Contrato** | €6.977,07 |
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| **Parcela Fixa (PMT)** | €122,00/mês |
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## 3. Taxas de Juros
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### Taxa Nominal (informada pelo banco):
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| Tipo | Valor |
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| Taxa Mensal | **0,48%** |
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| Taxa Anual | **5,75%** |
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| CET (Custo Efetivo Total) | **28,28%** |
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### Taxa Efetiva (calculada pela amortização):
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| Tipo | Valor |
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|------|-------|
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| Taxa Mensal Efetiva | **0,8886%** |
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| Taxa Anual Efetiva | **~10,66%** |
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### ⚠️ Diferença entre Taxas
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A **taxa nominal (0,48%)** é menor que a **taxa efetiva (0,89%)**. Isso ocorre porque:
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- A taxa nominal é **PRÉ-FIXADA** e não considera a capitalização composta
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- A taxa efetiva é calculada sobre o **saldo devedor real** a cada mês
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- O CET de 28,28% inclui todos os custos (juros + taxas + seguros)
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## 4. Sistema de Amortização PRICE
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### Características
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1. **Parcela Constante** - €122,00 fixos todo mês
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2. **Juros Decrescentes** - Calculados sobre saldo devedor que diminui
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3. **Amortização Crescente** - A cada mês, mais capital é quitado
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### Fórmula PRICE
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PMT = PV × [i × (1+i)^n] / [(1+i)^n - 1]
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Onde:
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- PV = 5.438,90 (valor presente / capital financiado)
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- i = 0,008886 (taxa mensal efetiva)
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- n = 58 parcelas (exceto a 1ª de carência)
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- PMT = 122,00 (parcela mensal)
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```
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### Demonstração Matemática
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```
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PMT = 5438,90 × [0,008886 × (1,008886)^58] / [(1,008886)^58 - 1]
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PMT = 5438,90 × [0,008886 × 1,6723] / [1,6723 - 1]
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PMT = 5438,90 × [0,01486] / [0,6723]
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PMT = 5438,90 × 0,02211
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PMT ≈ 122,00
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```
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## 5. Parcela de Carência (#1)
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A primeira parcela é **atípica**:
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| Item | Valor |
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|------|-------|
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| **Valor da Parcela** | €20,85 |
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| **Juros** | €20,85 |
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| **Amortização** | €0,00 |
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| **Tipo** | Parcela de carência / Juros pro-rata |
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Isso significa que o primeiro pagamento cobre apenas os juros do período entre a liberação do crédito e o início das parcelas normais. O capital não é amortizado nesta parcela.
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## 6. Evolução do Saldo Devedor
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### Primeiras 10 Parcelas
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| # | Saldo Inicial | Juros | Amortização | Parcela | Saldo Final |
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|---|---------------|-------|-------------|---------|-------------|
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| 1 | €5.438,90 | €20,85 | €0,00 | €20,85 | €5.438,90 |
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| 2 | €5.438,90 | €48,33 | €73,67 | €122,00 | €5.365,23 |
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| 3 | €5.365,23 | €47,68 | €74,32 | €122,00 | €5.290,91 |
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| 4 | €5.290,91 | €47,01 | €74,99 | €122,00 | €5.215,92 |
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| 5 | €5.215,92 | €46,35 | €75,65 | €122,00 | €5.140,27 |
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| 6 | €5.140,27 | €45,68 | €76,32 | €122,00 | €5.063,95 |
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| 7 | €5.063,95 | €45,00 | €77,00 | €122,00 | €4.986,95 |
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| 8 | €4.986,95 | €44,31 | €77,69 | €122,00 | €4.909,26 |
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| 9 | €4.909,26 | €43,62 | €78,38 | €122,00 | €4.830,88 |
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| 10 | €4.830,88 | €42,93 | €79,07 | €122,00 | €4.751,81 |
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### Observações
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- **Juros diminuem** a cada parcela (€48,33 → €47,68 → €47,01...)
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- **Amortização aumenta** a cada parcela (€73,67 → €74,32 → €74,99...)
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- **Soma sempre = €122,00** (parcela fixa - característica do sistema PRICE)
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### Gráfico Conceitual
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Composição da Parcela ao Longo do Tempo:
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Início do Contrato:
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├─────────── JUROS (40%) ───────────┤├─ AMORTIZAÇÃO (60%) ─┤
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Meio do Contrato:
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├────── JUROS (25%) ──────┤├───── AMORTIZAÇÃO (75%) ─────┤
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Final do Contrato:
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├─ JUROS (5%) ─┤├─────────── AMORTIZAÇÃO (95%) ───────────┤
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```
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## 7. Resumo Financeiro
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| Métrica | Fórmula | Valor |
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|---------|---------|-------|
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| **Custo do Dinheiro** | (Juros / Capital) × 100 | 28,28% |
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| **Multiplicador** | Total / Capital | 1,2828x |
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| **Juros Médio por Parcela** | Juros Total / Nº Parcelas | €26,07 |
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| **Economia se Quitar Antecipado** | Juros Restantes | Variável |
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### Análise de Custo
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Por cada **€1,00** emprestado, você pagará **€1,28** ao final do contrato.
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## 8. Classificação Contábil
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| Aspecto | Classificação |
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|---------|---------------|
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| **Tipo de Passivo** | Passivo Não Circulante (longo prazo > 12 meses) |
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| **Natureza** | Empréstimo Bancário / Financiamento |
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| **Regime** | Competência (juros apropriados mensalmente) |
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| **Conta Contábil** | Empréstimos e Financiamentos a Pagar |
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### Lançamentos Contábeis Mensais
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D - Despesa de Juros (Resultado) €XX,XX
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D - Empréstimos a Pagar (Passivo) €XX,XX
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C - Banco (Ativo) €122,00
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## 9. Considerações sobre Sobrepagamentos
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Quando o valor pago é **maior** que o valor da parcela:
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| Situação | Tratamento |
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|----------|------------|
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| Parcela: €122,00 | Valor contratual |
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| Pago: €147,00 | Valor efetivo |
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| Diferença: €25,00 | **Cargo extra** (não amortiza capital) |
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O sobrepagamento é registrado como **cargo/taxa adicional** e não reduz o saldo devedor. Representa custos extraordinários como:
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- Juros de mora
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- Multas por atraso
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- Taxas administrativas
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- Encargos não previstos no contrato original
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## 10. Glossário
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| Termo | Definição |
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|-------|-----------|
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| **PV (Present Value)** | Valor Presente / Capital Financiado |
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| **PMT (Payment)** | Valor da Parcela Mensal |
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| **i (Interest Rate)** | Taxa de Juros |
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| **n (Number)** | Número de Parcelas |
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| **CET** | Custo Efetivo Total |
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| **Amortização** | Parte da parcela que reduz o principal |
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| **PRICE** | Sistema de parcelas fixas (Tabela Francesa) |
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| **SAC** | Sistema de Amortização Constante (alternativo) |
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## 11. Comparativo: PRICE vs SAC
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| Característica | PRICE (Este Contrato) | SAC |
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|----------------|----------------------|-----|
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| Parcela | Fixa (€122,00) | Decrescente |
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| Amortização | Crescente | Constante |
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| Juros | Decrescentes | Decrescentes |
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| Total de Juros | Maior | Menor |
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| Indicado para | Orçamento estável | Maior renda inicial |
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## 12. Conclusão
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Este é um contrato típico de **crédito pessoal com amortização PRICE**, muito comum em bancos e fintechs europeias.
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### Pontos-chave:
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1. ✅ **Parcela fixa** facilita o planejamento financeiro
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2. ⚠️ **Taxa efetiva > Taxa nominal** - comum em contratos bancários
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3. 📊 **CET de 28,28%** representa o custo real total do empréstimo
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4. 💡 **Quitação antecipada** pode gerar economia significativa de juros
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*Documento gerado em: 10/12/2025*
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*Sistema: WEBMoney v1.23.2*
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*Análise baseada nos dados do contrato cadastrado*
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